Kup przykład połączenia Jak kupować opcję połączeń: teraz, gdy masz lepsze zrozumienie, jakie opcje są jakie, jakie są połączenia i stany, spójrz, jak kupować opcję połączenia w nieco bardziej szczegółowy sposób. Jak kupić opcję zlecenia Identyfikacja zapasów, które według Ciebie będzie wzrastać w cenie Przegląd zapasów Opcja łańcuch Wybierz miesiąc wygaśnięcia Wybierz cenę rozstrzygnięcia Określ, czy cena rynkowa opcji kupna wydaje się rozsądna Aby kupić połączenie, musisz najpierw zidentyfikuj czas myślisz, że idzie w górę i znajdź symbol akcji. Kiedy dostaniesz wycenę na akcje w większości witryn, możesz kliknąć link do takiego łańcucha opcji. Łańcuch opcji zawiera listę wszystkich aktywnie kupowanych opcji kupna i sprzedaży, która istnieje dla tego zasobu. Gdy zażądasz łańcucha opcji na stronie internetowej CBOE dla zasobu, na który chcesz kupić połączenie, zobaczysz połączenia wymienione w lewej kolumnie i listy umieszczone w prawej kolumnie. Aby wyświetlić inne miesiące, musisz przełączyć menu rozwijane Wygaśnięcie. Przede wszystkim musisz zdawać sobie sprawę, że nie wszystkie zasoby mają opcje, które handlują nimi. Tylko najpopularniejsze są opcje. Po drugie, nie zawsze możesz kupować połączenie z ceną strajku, która ma zostać wybrana. Ceny akcji są zazwyczaj w odstępach 5. Jeśli więc YHOO jest w zasięgu 30, może to wynosić 20, 25, 30, 35 i 40. Czasami znajdziesz 22.5 i 27.5 dostępne dla bardziej popularnych zasobów. Po trzecie, nie zawsze znajdziesz miesiąc wygaśnięcia, którego szukasz, na opcję, z którą chcesz kupić połączenie. Zwykle widzisz miesiące ważności przez najbliższe dwa miesiące, a następnie co 3 miesiące później. Po czwarte, nawet jeśli znajdziesz opcję, na którą chcesz zadzwonić, musisz mieć pewność, że ma wystarczająco dużo woluminu obrotu, aby zapewnić płynność, dzięki czemu można ją sprzedać, jeśli zdecydujesz się na nią. Większość opcji jest rzadko spotykana, a zatem wyższa oferta bidask. Wreszcie, aby kupić połączenie, musisz zrozumieć, co oznaczają ceny opcji i znaleźć taki, który jest niedrogi. Jeśli YHOO jest w obrocie na poziomie 27 akcji i chcesz kupić połączenie z 30 października opcji kupna, opcja opcji kupna jest określana podobnie jak akcje - w całości na zasadzie podaży i popytu. Jeśli cena tej opcji kupna wynosi 0,25, to nie wiele osób spodziewa się, że YHOO wzrośnie powyżej 30 i jeśli cena opcji kupna to 2,00, to wiesz, że wiele osób spodziewa się, że opcja ta wzrośnie powyżej 30. Kiedy można spodziewać się, że ceny opcji są funkcją ceny akcji bazowej, ceny strajku, liczby dni pozostających do wygaśnięcia, a także ogólnej zmienności zapasów. Podczas gdy pierwsze 3 z nich (cena akcji, cena strajku i dni wygaśnięcia) są łatwo uzgodnione, jest to zmienność i spodziewana zmienność akcji, na którą handlowcy różnią się opinią, a tym samym cenami. Jest to jedna z najważniejszych rzeczy, które trzeba zrozumieć, gdy kupisz połączenie. Porada na temat kupna i kupna opcji kupna: gdy kupisz opcję kupna, musisz wyliczyć punkt wypłacalności, aby sprawdzić, czy naprawdę chcesz prowadzić handel. Jeśli YHOO jest na poziomie 27 a udział w koncernie 30 października wynosi 0,25, to YHOO musi przejść do co najmniej 30,25, aby można było osiągnąć przewagę. Dzieje się tak dlatego, że gdy YHOO wynosi 30.25, wiesz, że 30 połączeń jest w pieniądzu 0.25, więc warto mieć co najmniej 0.25 (koszt opcji). Podobnie, jeśli połączenie z 30 października to 2.00, wtedy YHOO musi wspinać się na co najmniej 32.00, abyś mógł zerwać z równowagą (gdy YHOO ma 32 lata, to 30 połączeń jest w pieniądzu 2.00 i będzie to co najmniej 2.00. ) Teraz spójrz na konkretny przykład kupienia połączenia, więc to zaczyna mieć sens. Powiedzmy, że przeprowadziliśmy naszą analizę w firmie IBM i myślimy, że w najbliższych dniach IBM stanie się 84-87. Ponieważ myślę, że IBM idzie w górę, chcę kupić połączenie, a ponieważ ceny opcji są wielokrotne 5, mogę kupić 80 połączeń, 85 połączeń lub 90 połączeń. Z tabeli 1 poniżej wynika, że największy zwrot z inwestycji IBM April 85 Call. Scenariusz 1 - Kup 100 udziałów w akcji, kup kup za cenę strajku w wysokości 80, kup połączenie z ceną strajku w wysokości 85 i kup połączenie z ceną strajku 90. Zakładaj, że firma IBM zamyka się na 87. Zauważ w Tabela 1, że spędziliśmy 8 400 na pozycji zapasów i spędziliśmy bardzo mało opcji. Teraz w poniższej tabeli 2 idziemy naprzód i zainwestujemy taką samą początkową kwotę w opcje, jak w magazynie, więc spędziliśmy 8 400 na 100 udziałach, IBM i tyle samo na każdym z połączeń. Naturalnie, procentowy zwrot jest taki sam jak w tabeli 1 powyżej, ale teraz patrz na 14 000 zysku w kwietniu 85s nawet zysku w kwietniu 80s jest ładny na 6.300. Czy zaczynasz widzieć atrakcyjność opcji handlowych i czy jesteś gotów kupić połączenie? Scenariusz 2 - Inwestuj równe kwoty pieniędzy w każdej z nich a opcja, a IBM zamyka się na 87. Teraz jest to ryzykowna część opcji handlowych. W tabeli 1 i 2 przedstawiono wyniki, w których IBM wyniósł od daty wygaśnięcia od 84 do 87 akcji. Oczywiście zapasy nie zawsze poruszają się tak, jak myślimy, więc Tabela 3 pokazuje, co się stanie, jeśli cena akcji po prostu spadnie nieco do 83 euro za akcję. Zauważ, że w przypadku 85 połączeń straciliśmy wszystkie nasze pieniądze, ale w przypadku 80 połączeń straciłyśmy tylko 2100 i, oczywiście, za straciliśmy straconą liczbę 100. Teraz widzisz ryzyko, że podejmujesz przy zakupie połączenia Scenariusz 3 - Inwestuj równe kwoty pieniędzy w każdej giełdzie i opcji, a następnie zamyka się IBM na 83.00. Kup połączenie konkursowe: Jeśli masz pewność, że na akcje pojawi się kilka punktów przed upływem terminu ważności następnej, najbardziej opłacalna jest (i najbardziej ryzykowna) możliwość zakupu opcji kupna z ceną strajku nieco wyższą niż bieżącej cenie akcji. Jeśli chcesz być trochę bardziej konserwatywny, możesz również kupić opcję połączenia z ceną strajku poniżej obecnej ceny akcji. Jeśli masz wątpliwości, czy kupić połączenie z niską ceną strajku lub kupić połączenie z wyższą ceną strajku, dobrze jest przyjrzeć się wielkości, która dzieje się na rynku rzeczywistym i idź tam, gdzie jest głośność (nazywam to za smart money). Porada dotycząca kupna i sprzedaży opcji: Oto jedna z najważniejszych cech handlu ofertowego, które musisz wiedzieć przed zakupem połączenia: ceny akcji poruszają się w 3 kierunkach - nie tylko ceny akcji zmieniają się w górę iw dół, ale również mogą pozostać takie same. Jeśli ceny są przypadkowe, to w krótkim okresie czasu można spodziewać się, że zapasy wzrosną o 33 razy, zejdą 33 razy i pozostaną mniej więcej 33 razy. To jest rzeczywiście udowodnione przez wiele badań akademickich, które pokazuje, że nabywcy połączeń i stawiają tylko zyskiem około 35 czasu. Tak więc, jeśli kupujący telegramów są przynoszący zyski tylko 35 razy, oznacza to, że sprzedający telefony i stacje są zyskowne 65 lat. Teraz, gdy wiesz, jak kupić połączenie i zrozumieć znaczenie cen strajku podczas zakupu połączenia, następny temat dotyczy sprzedaży połączeń. znany również jako pisanie połączeń. Oto najważniejsze 10 opcji, które należy zrozumieć przed dokonaniem pierwszego prawdziwego handlu: Opcja Call Opublikuj Opcje Call Option Call są zazwyczaj wykorzystywane przez inwestorów do trzech podstawowych celów. Są to zarządzanie podatkami, generowanie przychodów i spekulacji. Jak opcje pracy Umowa opcji daje posiadaczowi prawo do zakupu 100 sztuk akcji zabezpieczenia bazowego po określonej cenie, określanej jako cena za strajk. aż do określonej daty, znanej jako data ważności. Na przykład umowa o pojedynczą opcję kupna może dać posiadaczowi prawo do zakupu 100 akcji akcji firmy Apple w cenie 100 do 31 grudnia 2017 roku. Gdy wartość akcji Apple wzrasta, cena kontraktu na usługi wzrasta , i wzajemnie. Posiadacze opcji mogą utrzymywać umowę do dnia wygaśnięcia, w którym to momencie mogą zająć 100 sztuk akcji lub sprzedać umowę opcji w dowolnym punkcie przed upływem terminu ważności po cenie rynkowej kontraktu. Opcje stosowane w zarządzaniu podatkami Inwestorzy czasami używają opcji jako sposobu zmiany przydziału swoich portfeli bez faktycznego kupowania lub sprzedania bazowego zabezpieczenia. Na przykład inwestor może posiadać 100 akcji akcji Apple i zasiadać z dużym niezrealizowanym zyskiem kapitałowym. Nie chcąc wywołać zdarzenia podlegającego opodatkowaniu. akcjonariusze mogą korzystać z opcji mających na celu zmniejszenie ekspozycji na zabezpieczenie bazowe, nie sprzedając jej faktycznie. Jedynym kosztem dla akcjonariusza za udział w tej strategii jest koszt umowy opcji. Opcje wykorzystywane do generowania przychodów Niektórzy inwestorzy korzystają z opcji call w celu generowania przychodów za pośrednictwem strategii dotyczącej obsługi połączeń. Strategia ta polega na posiadaniu akcji bazowych, a jednocześnie sprzedaży opcji kupna lub udzieleniu kogoś innego prawa do zakupu zapasów. Inwestor zbiera premię z opcją i ma nadzieję, że opcja wygasa bez wartości. Ta strategia generuje dodatkowe dochody dla inwestora, ale może również ograniczyć potencjał zysku, jeśli cena bazowa wzrasta gwałtownie. Opcje stosowane do kontraktów Opcje spekulacji oferują nabywcom możliwość uzyskania znacznej ekspozycji na akcje za stosunkowo niewielką cenę. Wykorzystywane w oderwaniu, mogą przynieść znaczne zyski, jeśli akcje wzrosną, ale mogą również doprowadzić do utraty 100, jeśli zakupiona opcja kupna przestanie być bezwartościowa, ponieważ cena bazowa spadła. Opcje powinny być traktowane jako bardzo ryzykowne, jeśli są wykorzystywane do celów spekulacyjnych ze względu na wysoki stopień dźwigni. Zaangażowanie w długie rozmowy W miarę wzrastania wiedzy na temat rozmów i rozmów telefonicznych, warto rozważyć strategie handlowe, które można wykorzystać do zarabiania pieniędzy w rynku opcji. Jedna z nich kupuje opcje kupna, a następnie sprzedaje lub wykorzystuje do zarobienia zysku. Objęcie rozmowy jest aktem sprzedaży połączeń do kogoś na rynku w zamian za premię z opcją. Kupując połączenie, będziesz płacić premię opcyjną w zamian za prawo (ale nie obowiązek) do zakupu akcji po ustalonej cenie w określonym terminie ważności. (Jeśli chcesz porozmawiać z podstawami handlu opcjami, przeczytaj samouczek podstawowych opcji). Rozmowa z handlowcami: czy to moje wezwanie Popularne nieporozumienie, że ponad 90 z wszystkich opcji straci na znaczeniu strach przed wieloma inwestorami. Uważają, że ta nieprawidłowa statystyka, a następnie stwierdzić, że jeśli kupują opcje, stracą pieniądze na 90 lat. To jest całkowicie fałszywe. W rzeczywistości, według CBOE. około 30 opcji wygasa bez wartości, podczas gdy 10 jest wykonywane, a pozostałe 60 są sprzedawane lub zamykane, tworząc pozycję wyrównawczą. W tym artykule skupia się technika kupowania połączeń, a następnie ich sprzedaży lub wykonywania ich dla zysku. Nie będziemy rozważyć sprzedaży połączeń, a następnie kupowania ich z tańszą ceną - nazywa się to nagraniem i jest bardziej zaawansowanym tematem. (Aby dowiedzieć się więcej, przeczytaj Naked Call Writing lub Ograniczenie lub Go Naked, to jest pytanie.). W tym artykule termin zawarcia transakcji oznacza najpierw kupno połączenia, a następnie zamknięcie tej pozycji później - taka strategia nazywa się długo na rozmowę. (Aby dowiedzieć się więcej o tym, jak zarabiać na długim wyjeździe, zobacz ceny pogrążone w kupie) Idea bazowa Podstawowym powodem zakupu połączeń jest to, że jesteś uparty w akcjach. Dlaczego nie można po prostu kupić akcje i nie martwić się o opcje Po tym wszystkim, zapasy nie wygaśnie - można trzymać się zapasów na zawsze - podczas gdy opcje nie. Dlaczego warto rozważyć inwestycję, która ma termin ważności? Powód jest prosty: dźwignia. Rozważmy następujący przykład: transakcje czasowe XYZ na 50. Zadzwoń do XYZ 50, który wygasa w miesiącu na 3. Czy chcesz kupić 100 udziałów w XYZ za 5000 lub kupić jedną opcję kupna na 300 (3 x 100 akcji)? Warto rozważyć, że wypłaty zależą od cen zamknięcia miesiąca od dzisiaj. (Przykład dotyczy opcji miesięcznej, ale można mieć opcje, które trwają przez różne okresy czasu. LEAPS na przykład wygaśnie dłużej niż rok). Pozwala spojrzeć na ilustrację graficzną do wyboru: jak możesz Z wykresu wynika, że wypłaty za poszczególne inwestycje są różne. Przy zakupie zapasów wymagana będzie inwestycja w wysokości 5.000, możesz opcjonalnie kontrolować taką samą liczbę akcji za jedyne 300. Warto zauważyć, że punkt na rentowności na giełdzie wynosi 50 na akcję, nawet w handlu opcjami wynosi 53 na akcję (ignorując wszystkie prowizje). Najważniejsze jest to, że chociaż oba inwestycje mają nieograniczony wzrost w ciągu najbliższego miesiąca, straty opcji są ograniczone na poziomie 300, podczas gdy potencjalne straty na akcjach mogą wynieść do 5000. Pamiętaj, że kupno opcji kupna daje prawo, ale nie obowiązek zakupu akcji, więc twoje maksymalne straty to opłacone składki. Zamykanie stanowiska Możesz zamknąć swoje stanowisko, sprzedając połączenie z powrotem na rynek lub wykonując połączenia, w takim przypadku musisz dostarczyć gotówkę osobie, która sprzedała Ci połączenie. Powiedzmy, że w naszym przykładzie czas wynosił 55 lat. Możesz zadzwonić na około 500 (5 x 100 akcji), co daje zysk netto w wysokości 200 (500 minus 300 premii). Alternatywnie można było skorzystać z połączeń, w takim przypadku trzeba było zapłacić 5000 (50 x 100 sztuk), a osoba, która sprzedała Ci połączenie, dostarczy akcje. Z takim podejściem twój zysk również wynosiłby 200 (5 500 - 5000 - 300 200). Zauważ, że wypłaty z wykonywania lub sprzedaży połączenia są identyczne: po 200. Konkluzje Połączenia z transakcjami mogą być świetnym sposobem na zwiększenie ekspozycji na pewną ilość akcji bez konieczności wyczerpania wielu środków. Ponieważ opcje pozwalają kontrolować dużą ilość akcji ze stosunkowo niewielkim kapitałem, są one szeroko wykorzystywane przez fundusze inwestycyjne i dużych inwestorów. Jak widać, transakcje kupna mogą być skutecznie wykorzystywane w celu zwiększenia rentowności portfela zapasów. Wstępna oferta aktywów upadłego przedsiębiorstwa od zainteresowanego nabywcy wybranego przez bankructwo. Z puli oferentów. Artykuł 50 stanowi klauzulę negocjacyjno-rozliczeniową zawartą w traktacie UE, w którym przedstawiono kroki, które należy podjąć dla każdego kraju, który. Beta jest miarą zmienności lub systematycznego ryzyka bezpieczeństwa lub portfela w porównaniu z rynkiem jako całości. Rodzaj podatku od zysków kapitałowych poniesionych przez osoby prywatne i korporacje. Zyski kapitałowe to zyski inwestora. Zamówienie zakupu zabezpieczenia z lub poniżej określonej ceny. Zlecenie z limitem kupna umożliwia określenie podmiotów gospodarczych i inwestorów. Reguła Internal Revenue Service (IRS), która umożliwia wycofanie bez kary z konta IRA. Reguła wymaga tego. Strategia Optymalizacji Kupno-Wykupu Pomocnicza Strategia Opcji Najbardziej podstawową strategię opcjonalną polega na kupnie połączeń lub stukaniu, w zależności od widoku rynkowego. Kiedy jesteś bardzo uparty na rynku, możesz kupować połączenia do zysków z ruchu, który pojawia się, gdy jesteś właścicielem opcji. Połączenie to prawo, ale nie obowiązek zakupu środka po określonej cenie (cena wykonania), w określonym dniu (lub w dniu określonym przez niego). Załóżmy na przykład, że firma XXX Corp. prowadzi obecnie 77. na akcję. Jeśli spodziewasz się, że cena wzrośnie w ciągu najbliższych kilku miesięcy, możesz kupić opcję call, aby w dużym stopniu wykorzystać swoje zyski z oczekiwanego ruchu. W chwili obecnej ceny można było zakupić z ceną strajku 75 i datą wygaśnięcia kilka miesięcy na około 7.50. Jeśli masz rację i XXX transakcji na 90. w ciągu kilku miesięcy trzymając tę opcję, cena Twojej opcji wzrośnie więcej niż dwukrotnie w tym okresie, ponieważ opcja będzie miała co najmniej 15 lat. (Każda osoba, która posiada taką opcję prawo do zakupu XXX w 75. ale mogą je sprzedać po bieżącej cenie 90. z zyskiem 15.). Chociaż cena bazowa wzrosła o mniej niż 17, Twoja opcja dotycząca tego składnika wzrosła o co najmniej 100. To dźwignia, jaką zapewniają opcje. Kiedy kupisz połączenie, twój potencjał zysku jest nieograniczony. Niezależnie od tego, jak wysoka cena aktywów bazowych wzrasta przed wygaśnięciem opcji, czerpiesz zyski z tego wzrostu. Jednak ryzyko jest ograniczone. Jeśli spadająca cena aktywów spadnie o 20, najwięcej możesz stracić to cena zapłacona za tę opcję. W powyższym przykładzie, jeśli Microsoft spada do 57, najwięcej możesz stracić to cena zapłacona. W tym przypadku byłoby to 7,50 za kontrolowany udział. Osoba, która sprzedała Ci opcję, faktycznie posiada aktywa bazowe, więc będą wchłonąć resztę strat. Kupując połączenia, zazwyczaj kupujemy je w kasie lub w pieniądzu, ponieważ obniża to ryzyko utraty premii. Pomimo, że opcje niekomercyjne są znacznie tańsze i zapewniają większą dźwignię, istnieje większe ryzyko strat. Zazwyczaj kupujemy je kilka miesięcy, aby zapewnić wystarczająco dużo czasu, aby rynek mógł przewidzieć ruch. Opcje nie są takie, w których je kupujesz i trzymaj. Degradacja stale narazi Twoją pozycję, a zmiana tendencji może szybko wyparować twoje zyski. Ważne jest określenie konkretnej ceny docelowej dla opcji, gdy inicjujesz pozycję. Kiedy osiągniemy cel, sprzedajemy i odbieramy nasze zyski. Uważaj, że chciwość może być silnym motywatorem i chce zwiększyć cenę docelową, gdy rośnie. Jednak robi to, że czasem może zamienić pozycję wygraną w przegranej pozycji. Przed wybraniem strategii ważne jest, aby analizować oczekiwania dotyczące podstawowego składnika aktywów i rynku. Analizując potencjalne pozycje opcjonalne, pomaga program komputerowy, np. Opcja Pomoc, która szybko oblicza wpływy zmienności, prawdopodobieństwa, statystyki i inne parametry zainteresowania. Programy te mogą płacić za pierwszy handel, który Ci pomogą. Kup teraz Option-Aid i zmaksymalizuj swoje zyski Zacznij korzystać z tego cennego programu narzędziowego i zapoznaj się z ogromną ilością informacji, jakie stawia na wyciągnięcie ręki, szybko staje się niezbędnym narzędziem do oceny pozycji opcjonalnych. Informacja jest kluczem do zwiększania bogactwa O ption-Aid jest doskonałym narzędziem handlowym do odtwarzania scenariuszy quotwhat-ifquot w celu maksymalizacji zysków i zminimalizowania strat. Ma wiele funkcji, dzięki którym otrzymasz Korzyść Handlową. Kup teraz Zyski z pierwszej pozycji mogą nie tylko płacić za program. Twoje zamówienie zostanie umieszczone za pośrednictwem bezpiecznego serwera. Uzyskaj porady dotyczące bezpłatnych opcji Poradnik handlu opcjami jest publikowany przez MindXpansion, programistów programu Option-Aid. Ten biuletyn zawiera informacje dotyczące maksymalizacji zysków w handlu opcjami, w tym strategii opcji i wskaźników rynkowych. Wypełnij następujące informacje, aby subskrybować tę bezpłatną usługę.
No comments:
Post a Comment